Le PDG de Lenovo s'inquiète de la pénurie mondiale de puces et affirme que les ventes de PC seront confrontées à une « pression »
Lenovo a averti que le resserrement de l'offre mondiale de mémoire pourrait ralentir les livraisons de PC cette année, même si la société a annoncé un chiffre d'affaires trimestriel plus élevé, soulignant à quel point la pénurie de composants continue de façonner la production de matériel dans l'ensemble du secteur technologique.
Le directeur général Yang Yuanqing a déclaré à Reuters que Lenovo s'attend à ce que les ventes d'unités de PC soient confrontées à des pressions en raison de la hausse des coûts de la mémoire, soulignant l'inquiétude croissante selon laquelle la disponibilité limitée de la RAM pourrait limiter les volumes d'expédition malgré la demande constante des utilisateurs finaux.
Lenovo a déclaré un chiffre d'affaires de 22,2 milliards de dollars au troisième trimestre, soit une augmentation de 18 % sur un an, tandis que le bénéfice net ajusté a augmenté de 36 % à 589 millions de dollars, bien que le bénéfice net déclaré ait chuté de 21 % à 546 millions de dollars suite à des charges de restructuration.
La division principale PC, tablettes et smartphones de Lenovo a généré environ 70 % du chiffre d'affaires total et a enregistré une augmentation des ventes de 14,3 %, mais les dirigeants ont reconnu que les pénuries de mémoire créaient une pression opérationnelle sur la planification du matériel et les décisions de tarification.
Yang a confirmé que Lenovo avait augmenté ses prix pour compenser la hausse des coûts de mémoire, reflétant une tendance plus large du secteur selon laquelle les fabricants répercutent l'inflation des composants sur les clients lorsque les contraintes d'approvisionnement se resserrent sur les marchés DRAM et NAND.
Contraintes de mémoire et demande d’IA
Les analystes du secteur ont lié la pénurie actuelle de mémoire à l'allocation croissante à l'infrastructure d'intelligence artificielle, où les déploiements de centres de données consomment de plus en plus de modules à large bande passante et à haute capacité qui, autrement, prendraient en charge la production de matériel grand public.
Le groupe d'infrastructure numérique de Lenovo a enregistré une croissance de 31 % de son chiffre d'affaires, bien qu'il ait enregistré une perte d'exploitation de 11 millions de dollars, la société ayant investi massivement dans l'expansion des capacités des serveurs d'IA pour répondre à la demande des entreprises.
La société a annoncé une croissance élevée à deux chiffres de son activité de serveurs d'IA, soutenue par des systèmes à l'échelle rack basés sur la plate-forme GB200 NVL72 de Nvidia, signalant un changement stratégique vers une infrastructure axée sur l'inférence plutôt que vers la seule croissance des PC traditionnels.
Yang a indiqué que la demande en IA passe de la formation de grands modèles de langage aux charges de travail d'inférence, ce qui a incité Lenovo à ajuster son portefeuille de serveurs et à collaborer avec des partenaires, dont AMD, sur de nouveaux systèmes d'entreprise.
Implications plus larges sur le marché
L'avertissement de Lenovo suggère que même le plus grand fabricant mondial de PC ne peut pas entièrement protéger ses livraisons de la volatilité des semi-conducteurs, en particulier lorsque l'offre de mémoire se resserre simultanément sur plusieurs marchés finaux.
La société s'attend à ce que le marché mondial des infrastructures d'IA triple d'ici 2028, mais les tendances des livraisons de PC dépendront de la rapidité avec laquelle la production de mémoire se développera et de l'équilibre entre l'offre et la demande soutenue des entreprises et des consommateurs.
