Web ajansı » Dijital haberler » Dijital çağda yeni tasarruf çözümleri

Dijital çağda yeni tasarruf çözümleri

Çevrimiçi bankaların Fransa'da ilk kez ortaya çıkmasından bu yana neredeyse yirmi yıl geçti. Alışkanlıkların sorunsuz bir şekilde değiştiği bir dünyada gerçek bir devrim olan çevrimiçi bankalar, sağlam bir şube ağına sahip geleneksel bankalara güvenilir bir alternatif olarak kendilerini kabul ettirmekte yavaş kaldılar. Finans sektörü, sağlıktan sonra bireylerin muhataplarıyla güven ilişkisine en çok önem verdikleri sektördür. Aldı bir neslin gelişi dijital yerliler, çılgınlığın başlaması için% 100 çevrimiçi bankacılık hizmeti fikriyle rahat. Çevrimiçi bankaların artık Fransa'da birkaç milyon müşterisi var.

Dijital devrim sadece bankacılık hizmetleri ile ilgili değildir. Tüm tasarruf yönetimi ekosistemi gelişiyor. Son yıllarda, kendilerini bireysel tasarruf sahipleri için hizmetlerde konumlandırarak birçok oyuncu ortaya çıktı: PEA / menkul kıymetler hesabı, hayat sigortası, yönetim piloting, tasarruf takibi vb. Bazı şirketler halihazırda var olan hizmetlerin basit bir dijitalizasyonunu sunarken, diğer daha iddialı şirketler (fintech'ten bahsediyoruz) inovasyonda daha da ileri gidiyor. sunulan hizmetlerin doğasını tamamen yeniden formüle ederek. Tasarruf çözümlerinin dijitalleştirilmesi üçlü bir vaatle geliyor:

  • azaltılmış maliyetler,
  • daha verimli hizmetler,
  • basitleştirilmiş abonelik ve günlük yönetim.

Bu bahis büyük ölçüde yeni oyuncular tarafından tasarrufta alınır. Size burada sunuyoruz dijital çağda yeni tasarruf çözümlerine ve hizmetlerine genel bakış.

Hisse senedi yatırımcıları: yeni kullanımların öncüleri

Hisse senedi yatırımcıları arasında erken evlat edinmek dijital teknolojinin sağladığı yeni kullanımlar. Hisse senedi fiyatlarının grafiksel analizi veya hisse senetlerinin temel analizi için olsun, yatırımcılar verilere aç ve aynı zamanda gerçek zamanlı olarak sipariş verebilmeyi istiyorlar.

Böylece, 90'lar kadar erken bir tarihte, bazı öncü yatırım fonları halihazırda veri madenciliği bu faaliyet alanı bugün olduğu gibi popüler hale gelmeden çok önce. Bilgisayar bilimi alanında bir doktor tarafından kurulan DE Shaw & Co yatırım fonu örneğini özellikle belirtebiliriz, bu fon geleneksel fonlardan çok daha iyi performans göstermektedir. Böyle bir sonuca ulaşmak için, yatırım fonu, mikro ve makroekonomik verilere dayalı matematiksel modeller geliştiren ve en önemli finansal takasları belirlemeyi amaçlayan, sabit bilimlerdeki yetenekleri işe almaktan çekinmiyor. Bu sözde strateji nicel büyük ölçüde BT'nin büyümesine dayanır. Diğer fonlar arasında, sermaye tahsisi için sözde nicel bir stratejiye dayanan Rönesans Teknolojileri'nden bahsedebiliriz, bu fon bir matematikçi tarafından kuruldu ve aynı zamanda olağanüstü bir performans sergiliyor.

BT, ticaret odalarını ve aynı zamanda bireysel yatırımcıları çok hızlı bir şekilde fethetti. Tasarruf sahipleri, yaklaşık yirmi yıldır internetten satın alma siparişleri verebiliyorlar. Çevrimiçi brokerler hızla ortaya çıktı ve geleneksel bankaların sunduğundan daha kapsamlı ve rekabetçi hizmetlerle borsacıları baştan çıkarmayı başardı.

yani okuduktan sonraPEA karşılaştırması (veya menkul kıymetler hesabı), birçok tasarruf sahibi PEA'larını geleneksel bankalarından çevrimiçi bir bankaya aktarın (Boursorama, Fortuneo, Merhaba banka !, vb.) veya doğrudan bankalarından bankaya geçiş yapın. çevrimiçi uzman komisyoncu (DEGIRO, Bourse Direct, Saxo, vb.). Bu değişiklik genellikle daha düşük sipariş ücretlerive saklama ücretlerinin kaldırılması (bazı bankalar tarafından halen uygulanan ücretler). Bu ücretler, özellikle dış pazarlara verilen siparişler için, bir ila iki katına (veya daha fazlasına) kadar değişebilir. Ancak, giderek daha fazla yatırımcı dış pazarlara ilgi duyuyor.

Birçok yatırımcı, çoğunlukla Amerika Birleşik Devletleri'nde bulunan teknoloji hisselerini tercih ediyor. CAC 40'ın performansı, NASDAQ'a (ABD teknoloji hisselerini takip etmek için kıyaslama endeksi) kıyasla sönük kalıyor. Yeni brokerler, piyasaya sürüldüğü Almanya'da bir milyondan fazla müşterisi olan Trade Republic gibi %100 akıllı telefon deneyimi sunuyor. Genç nesiller genellikle hesaplarını doğrudan bir çevrimiçi komisyoncu ile açarlar.

En deneyimli yatırımcılar artık başvurmaktan çekinmiyor Avrupa dışındaki brokerler. Örneğin, Interactive Brokers'tan alıntı yapabiliriz, bu Amerikalı broker, çok geniş bir hizmet yelpazesi sunarak talepkar Fransız yatırımcıları baştan çıkarıyor. Özellikle menkul kıymetlerini ödünç verme olasılığı (hissedar bunun için ücret alır ve böylece tasarruflarının performansını artırır) veya keskin türevlere erişim, USD para biriminde nakit tutma olasılığı vb.

Tasarruf ve yatırım çözümlerini dijitalleştirme konusunda öncülük edenler sadece hisse senedi yatırımcıları değil. "Aile babası" yatırımcıları, hayat sigortası gibi %100 çevrimiçi tasarruf ürünlerine de erişebilir.

Hayat sigortası

Hayat sigortası, Fransa'da tasarrufların temel taşlarından biridir., hayat sigortasına yatırılan ödenmemiş tutarlar, Fransa'da açılan yaklaşık 1800 milyon sözleşmeye yayılan yaklaşık 50 milyar Euro'yu temsil ediyor. Bir tasarruf sahibi kitapçıklarını (kitapçık A ve Sürdürülebilir Kalkınma ve Dayanışma) doldurduğunda, hayat sigortası genellikle varsayılan yerleşim banka danışmanları tarafından sunulmaktadır. Bazı durumlarda, hayat sigortası, iki önemli avantajı nedeniyle hesap cüzdanlarının yerini bile alır:

  • hayat sigortası, tasarruf hesaplarından daha fazlasını ödeyen risksiz bir yatırıma yatırım yapmanızı sağlar: euro fonları,
  • hayat sigortası daha avantajlı veraset vergisi sunuyor.

Bu iki avantaj tek başına hayat sigortasının popülaritesinin iyi bir bölümünü açıklıyor. Euro fonları garantili sermayeli yatırım araçlarıdır., sigortacılar tarafından yönetilirler. Sigortacı tarafından temerrüt durumunda (çok nadir bir olay), tasarruf sahipleri ayrıca 70 €'ya kadar bir garantiden yararlanır. Fransızlar sermayenin güvenliğini tercih ediyor, bu nedenle euro fonları bu beklentiyi mükemmel bir şekilde karşılıyor. Ayrıca, euro fonları, tasarruf hesapları için mevcut oranlardan çok daha yüksek olan %1 ile %2 arasında performans göstermektedir.

Banka şubenize veya zenginler için varlık yönetimi danışmanınıza gitmeniz gereken bir hayat sigortası poliçesi açmanız gereken günler geride kaldı. Şimdi sayıyoruz birçok uzman çevrimiçi broker. Çevrimiçi abonelik, %100 çevrimiçi yönetim. Anahtar: azaltılmış maliyetler, daha verimli yatırım araçlarına erişim ve geleneksel bankaların sunduğundan daha kapsamlı hizmetler. Bunu daha ayrıntılı olarak görelim.

İndirimli ücretler

Hayat sigortası tutma ile ilgili maliyetler, sözleşmelere bağlı olarak basitten iki katına kadar değişir. Çevrimiçi brokerler, geleneksel bankaların dağıttığı hayat sigortasının çok ötesinde, en rekabetçi ücretlerle hayat sigortası sunar. Karşılaştığımız üç ana maliyet:

  • ödeme ücretleri,
  • Yönetim ücreti,
  • ve tahkim masrafları.

Çevrimiçi brokerlere gelince, ödeme ücreti ve tahkim ücreti olmayan sözleşmeler var! Bazı bankaların ödemelerde ücretlerin yaklaşık %3'ünü (veya bu ücretler genellikle pazarlık konusu olsa bile daha fazlasını) talep ettiği bir zamanda hedefi vuran bir argüman.

Yönetim ücretleri ile ilgili olarak, en iyi çevrimiçi hayat sigortası poliçeleri için %0,50 ile daha az rekabetçi banka şubesi sözleşmeleri için neredeyse %1 arasında değişmektedir. Kulağa pek hoş gelmiyor, ancak yıllık %0,50'lik bir ücret farkı, 5 yıl sonra varlıklar üzerindeki toplam ücretlerin neredeyse %10'ini temsil ediyor.

Tahkim ücretleri, tasarruf sahibi bir ortamdan diğerine her para aktardığında bazı bankalar tarafından alınır. Burada da tasarruf sahiplerinin, yatırımlarını çeşitlendirmeyi ve bu tahsisi periyodik olarak ayarlamayı planladıklarında çevrimiçi aracılar tarafından sunulanlar gibi tahkim ücreti olmayan sözleşmeleri tercih etme olasılıkları daha yüksektir.

Bu sözleşmeler bu kadar ilginç hizmetler sunuyorsa, bunun nedeni hizmetlerin dijitalleşmesidir.. Aracılar, ister abonelik ister sözleşmenin günlük yönetimi için olsun, %100 çevrimiçi müşteri deneyimi sunar.

Geleneksel bankaların pazarladığı hayat sigortalarında gözlenen yüksek maliyetlere prim hizmetleri eşlik etmemektedir. Aksine, çevrimiçi brokerler, yatırım desteği ve yönetim seçeneklerinde en zengin şekilde donatılmış sözleşmeleri sunar.

Hizmetlerin dijitalleştirilmesine daha geniş bir yatırım aracı seçeneği eşlik ediyor

Bugün pazarlanan hayat sigortalarının neredeyse tamamı “çoklu” hayat sigortalarıdır. Abone, sermayesini bir euro fonuna tahsis edebilir ve/veya sermaye yatırım fonları ve hatta gayrimenkul destekleri gibi daha karlı diğer desteklere yerleştirebilir. Bunlar “birim bağlantılı medya”dır. Uzun vadeli yatırım yapan tasarruf sahiplerinin, sermayelerini yatırmak için birim bağlantılı fonları tercih etme olasılıkları giderek artıyor. Bazı sigortacılar ayrıca tasarruf sahiplerinden ödemelerin bir kısmını birime bağlı desteğe tahsis etmelerini ister.

Çevrimiçi aracılar tarafından pazarlanan hayat sigortası poliçeleri arasında, çok sayıda birim bağlantılı medya içeren sözleşmeler vardır. Bu nedenle, hayat sigortasının çevrimiçi olarak erişim sağladığını görmek nadir değildir. birkaç yüz destek ! Hizmetlerin dijitalleştirilmesine daha geniş bir yatırım aracı seçeneği eşlik ediyor. Daha da iyisi, bu sözleşmeler açık bir mimari sunar, yani sözleşme, sözleşmeyi pazarlayan şirketten bağımsız olarak üçüncü taraf yönetim şirketleri tarafından yönetilen fonlara erişim sağlar. Bu nedenle çevrimiçi hayat sigortası, geleneksel bankaların hayat sigortasından çok daha ilginç bir seçim ve medya kalitesi sunar. İkincisi ile, koruyucu, maliyet ve performans açısından çekici olmayan birkaç düzine “kurum içi” destekle sınırlıdır.

Çevrimiçi sözleşmelerde bulunan bu hizmet bolluğunun doğal sonucu, tasarruf sahiplerinin kaybolması ve tasarruflarını nasıl değerlendireceklerini bilmemeleridir. Boşver ! Yönetim hizmetlerine güvenebilirlerilotée, ikincisi de dijitalleşiyor.

Yönetim pilotişört

yönetim ilkesi pilotée (veya devredilen yönetim) nispeten eskidir. Geleneksel bankalar her zaman bu hizmeti sunmuştur. Bir yönetim p parçası olarakilo(aynı zamanda vekalet altında yönetimden de bahsediyoruz), tasarruf sahibi, genellikle bir hayat sigortası veya emeklilik tasarruf planında, daha nadiren hisselerdeki bir tasarruf planında veya bir menkul kıymet hesabında elinde bulunan ödenmemiş meblağları yönetmek için bir yöneticiye yetki verir.

Çevrimiçi brokerler yönetim p sunarilogeleneksel bankalarınkine benzer, ancak işletme maliyetleri daha düşüktür. Dijital devrim, fintech tarafında bulunacak. Yeni şirketler yönetimin tozunu alıyorilotişört. Özellikle Yomoni, Nalo, Wesave, vb. sayılabilir. Bu yeni oyuncular, rekabetçi fiyatlar ile eksiksiz bir hizmet yelpazesini bir araya getiriyor ve ayrıca tahsis stratejisinde yenilik yapıyor.

FinTech'ler ayrıca tahsisin kişiselleştirilme derecesi açısından da öne çıkıyor.. Geleneksel oyuncular genellikle yalnızca 3 veya 4 profil sunarken (bunları genellikle “güvenli, dengeli ve dinamik” adları altında buluruz), fintech'ler yüze kadar tahsis profili sunar! Koruyucunun ödeneğini daha ince bir şekilde modüle eden şey. Bu fintech'ler, koruyucuya uyarlanmış tahsis profilini tanımlamak için robo-danışmanlar adı verilen dijital karar verme araçlarına güveniyor. Bu yeni araçlar bize Amerika Birleşik Devletleri'nden geliyor.

Bu fintech'in bir diğer rahatsız edici noktası, sermaye tahsisi için seçilen yatırım araçlarıyla ilgilidir. Burada yine fintech'ler bize Atlantik'in bir ucundan gelen bir buluşa dayanıyor: endeks fonları.

Yatırım fonları: yatırımcılar giderek daha fazla endeks yönetimine yöneliyor

Endeks fonlarının yükselişi son yılların en büyük trendlerinden biri. Endeks fonlarının ilkesi basittir: fon, bir borsa endeksinin performansını yeniden üretir. Yatırımcılar böylece CAC 40 veya S&P 500'ün (Amerika Birleşik Devletleri'ndeki kıyaslama endeksi) performansını yeniden üreten fonlara abone olabilirler. Portföy çeşitlendirmesini optimize etmek için yatırımcılar “dünya” tahsislerini tercih ederler. Bu nedenle, MSCI Dünya Endeksinin performansını izleyen endeks fonları çok popüler.

Borsalarda sürekli kote edilen endeks fonları vardır: ETF'ler (Borsa İşlemli Fonlar). ETF'ler, çok düşük yönetim ücretleri ve mükemmel performansları nedeniyle önemli ölçüde popülerlik kazanmıştır. Bir endeksi pasif olarak çoğaltma fikri 70'lerin ortalarına kadar uzanıyor, bu süre zarfında Vanguard Group'un kurucusu ve endeks fonlarının babası olarak kabul edilen John C. Bogle, 500'lük bir sepet kopyalayan bir fon başlattı. hareketler. Mısır Finansal hizmetlerin aşırı dijitalleşmesiyle birlikte, ETF'lerin popülaritesi ancak son zamanlarda arttı..

Endeks yönetimi aktif yönetime karşıdır. Aktif olarak yönetilen fonlar (geleneksel fonlar) piyasaları yenmeye çalışır. Uygulamada, bu hedefe ulaşmak için mücadele ederler. Bunun nedeni, müşteriler adına sermaye yatırımından sorumlu finansal analist ekiplerinin ücretlerinin ima ettiği, yılda %2 düzeyinde önemli yönetim ücretlerinden kaynaklanmaktadır. Buna karşılık, endeks fonlarının yönetim ücretleri %0,50'den azdır.

Amundi ve Lyxor gibi Fransız yönetim şirketleri kendilerini endeks yönetimi nişinde konumlandırdı ve düzinelerce ETF sunuyor. Bu fonlardan bazıları, hisse tasarruf planı (PEA) için uygundur. Ayrıca, en iyi çevrimiçi hayat sigortası poliçeleri için birim bağlantılı destek listesinde de bulunabilirler. P sunan FinTech'lerilotées, ödenmemiş varlıkları ETF'ler etrafında dağıtmak için stratejilerini ifade eder. Böylece, tasarruf sahiplerine verilen ücretlerin net performansına doğrudan fayda sağlayan yönetim ücretlerini önemli ölçüde azaltmayı başarırlar.

ETF'lerin yükselişi, büyük borsaların bilgisayarlaşmasıyla mümkün oldu. Günümüzde, endeks yönetimi, yönetilen varlıkların önemli bir bölümünü temsil etmektedir.

Hesap toplayıcılar

Finansal hizmetlerin dijitalleştirilmesi artık bu farklı yatırımlara genel bakışın merkezileştirilmesini mümkün kılıyor. Son yıllarda kuruluşlar arasında veri alışverişi protokolleri geliştirilmiştir. Bu teknoloji, yeni hizmetlerin ortaya çıkmasını sağlar. Açık bir hizmet, hesap toplayıcıdır. Hesaplarını merkezileştirmek ve varlıklarının eksiksiz bir görünümüne sahip olmak için çevrimiçi bir arayüz sunan Finary girişiminden özellikle bahsedebiliriz.

Bu genel bakış, mirasının durumunun daha iyi anlaşılmasını sağlayan işlevlerle birlikte gelir. Özellikle performans göstergeleri, yönetim ücretleri beyanı, tüm varlıklar üzerindeki tahsisin konsolide görünümü vb. yoluyla. Teknik açıdan bakıldığında, bu toplayıcıların üçüncü şahıs hesaplarına yalnızca salt okunur erişimi vardır, veri alışverişi protokolü BT güvenliğine vurgu yapılarak geliştirilmiştir (DSP2 yönergesi). Bu teknolojinin uygulamaları henüz emekleme aşamasındadır ancak tasarrufların daha iyi yönetilmesinin önünü açmaktadır.

★ ★ ★ ★ ★