Verkkotoimisto » Digitaalisia uutisia » Uusia säästöratkaisuja digitaalikaudella

Uusia säästöratkaisuja digitaalikaudella

Nyt on kulunut lähes kaksi vuosikymmentä siitä, kun verkkopankit ilmestyivät Ranskaan. Todellinen vallankumous maailmassa, jossa tottumukset muuttuvat sujuvasti, verkkopankit ovat hitaasti vakiinnuttaneet asemansa uskottavana vaihtoehtona perinteisille pankeille, joilla on vankka sivuliike. Rahoitusala on terveyden jälkeen se, jossa yksilöt pitävät eniten luottamussuhteita keskustelukumppaninsa kanssa. Se otti sukupolven saapumista digitaaliset alkuperäiskansat, mukava ajatus 100% verkkopankkipalvelusta, niin että villitys nousee. Verkkopankkeilla on nyt useita miljoonia asiakkaita Ranskassa.

Digitaalinen vallankumous ei koske vain pankkipalveluja. Koko säästöhallinnon ekosysteemi kehittyy. Viime vuosina monet pelaajat ovat ilmaantuneet asemoimalla itsensä yksittäisten säästäjien palveluihin: PEA/arvopaperitili, henkivakuutus, hallinta piloted, säästöjen seuranta jne. Jotkut yritykset tarjoavat yksinkertaista digitalisointia jo olemassa olevista palveluista, kun taas toiset kunnianhimoisemmat yritykset (puhumme silloin fintechistä) menevät pidemmälle innovaatioissa muotoilemalla täysin uudelleen tarjottujen palvelujen luonne. Säästöratkaisujen digitalisointiin liittyy kolminkertainen lupaus:

  • pienemmät kustannukset,
  • tehokkaampia palveluita,
  • yksinkertaistettu tilaus ja päivittäinen hallinta.

Uudet pelaajat ottavat tämän panoksen suurelta osin säästöön. Tarjoamme sinulle täällä yleiskatsaus uusiin säästöratkaisuihin ja -palveluihin digitaaliajalla.

Osakesijoittajat: uusien käyttötarkoitusten edeltäjät

Osakesijoittajat ovat joukossa varhaisessa vaiheessa uusia käyttötarkoituksia digitaalitekniikan avulla. Olipa kyse sitten osakkeiden hintojen graafisesta analysoinnista tai osakkeiden perusteellisesta analysoinnista, sijoittajat ovat nälkäisiä tietoja ja haluavat myös pystyä tekemään tilauksia reaaliajassa.

Niinpä jo 90 -luvulla tietyt uraauurtavat sijoitusrahastot tekivät jo data mining kauan ennen kuin tämä toiminta -ala tuli tunnetuksi nykyään. Voimme mainita erityisesti tietotekniikan tohtorin perustaman DE Shaw & Co -sijoitusrahaston tapauksen, ja tämä rahasto näyttää paljon paremmalta kuin perinteiset rahastot. Tällaisen tuloksen saavuttamiseksi sijoitusrahasto ei epäröi rekrytoida kovien tieteiden osaajia, jotka kehittävät matemaattisia malleja, jotka perustuvat mikro- ja makrotaloudellisiin tietoihin ja joiden tarkoituksena on tunnistaa tärkeimmät taloudelliset kompromissit. Tämä ns strategia määrällinen riippuu vahvasti IT -alan kasvusta. Muiden rahastojen joukossa on myös ns. Kvantitatiivinen strategia pääoman kohdentamiseen, voimme mainita Renaissance Technologies, tämän rahaston perusti matemaatikko ja se näyttää myös poikkeuksellista suorituskykyä.

IT valloitti nopeasti kauppahuoneet, mutta myös yksittäiset sijoittajat. Säästäjät ovat voineet tehdä tilauksia Internetistä noin parikymmentä vuotta. Online -välittäjät nousivat nopeasti ja pystyivät houkuttelemaan osakemarkkinoijat kattavammilla ja kilpailukykyisemmillä palveluilla kuin perinteiset pankit.

Joten lukemisen jälkeenPEA: n vertailu (tai arvopaperitili), monet säästäjät valitsevat siirtää PEA: nsa perinteisestä pankistaan ​​verkkopankkiin (Boursorama, Fortuneo, Hello bank! Jne.), Tai vaihda suoraan pankistaan erikoistunut online -välittäjä (DEGIRO, Bourse Direct, Saxo jne.). Tämä muutos johtuu yleensä etsimisestä alemmat tilausmaksutja säilytysmaksujen poistaminen (jotkin pankit soveltavat edelleen maksuja). Nämä maksut voivat vaihdella yhdestä kahteen kertaan (tai jopa enemmän), erityisesti ulkomaisille markkinoille tehdyissä tilauksissa. Yhä useammat sijoittajat ovat kuitenkin kiinnostuneita ulkomaisista markkinoista.

Monet sijoittajat suosivat teknologiaosakkeita, jotka sijaitsevat pääasiassa Yhdysvalloissa. CAC 40: n suorituskyky heikkenee verrattuna NASDAQin (vertailuindeksi Yhdysvaltain teknologiaosakkeiden seurantaan) suorituskykyyn. Uudet välittäjät tarjoavat 100% älypuhelinkokemuksen, kuten Trade Republic, välittäjä, jolla on yli miljoona asiakasta Saksassa. Nuoremmat sukupolvet avaavat tilinsä usein suoraan online -välittäjän kautta.

Kokeneimmat sijoittajat eivät enää epäröi kääntyä välittäjät Euroopan ulkopuolella. Voimme esimerkiksi lainata Interactive Brokersia, tämä yhdysvaltalainen välittäjä viettelee vaativia ranskalaisia ​​sijoittajia tarjoamalla erittäin laajan palveluvalikoiman. Erityisesti mahdollisuus lainata arvopapereitaan (osakkeenomistajalle maksetaan tästä korvaus ja näin ollen hän parantaa säästöjensä kehitystä) tai mahdollisuus saada teräviä johdannaisia, mahdollisuus pitää käteistä USD -valuutassa jne.

Osakesijoittajat eivät ole ainoita edelläkävijöitä säästöjen ja sijoitusratkaisujen digitalisoinnissa. "Perheiden isä" -sijoittajilla on myös pääsy 100%: n online -säästötuotteisiin, kuten henkivakuutukseen.

Henkivakuutus

Henkivakuutus on yksi säästämisen pilareista Ranskassa, henkivakuutukseen sijoitetut maksut ovat noin 1800 50 miljardia euroa, joka jakautuu lähes XNUMX miljoonalle Ranskassa avatulle sopimukselle. Kun säästäjä on täyttänyt vihkonsa (vihko A ja kestävä kehitys ja solidaarisuus), henkivakuutus on yleensä oletussijoitus pankkineuvojien tarjoamia. Joissakin tapauksissa henkivakuutus jopa korvaa passbookit kahden merkittävän edun vuoksi:

  • henkivakuutus mahdollistaa sijoittamisen riskittömään sijoitukseen, joka on kannattavampaa kuin säästötilit: eurorahastot,
  • henkivakuutus tarjoaa edullisemman perintöveron.

Nämä kaksi etua yksin selittävät hyvän osan henkivakuutuksen suosiosta. Eurorahastot ovat sijoitusvälineitä, joilla on taattu pääoma, niitä hoitavat vakuutuksenantajat. Jos vakuutuksenantaja laiminlyö maksunsa (erittäin harvinainen tapahtuma), säästäjät hyötyvät myös enintään 70 1 euron takuusta. Ranskalaiset suosivat pääoman turvaa, joten eurorahastot täyttävät tämän odotuksen täydellisesti. Lisäksi eurorahastot tuottavat 2–XNUMX%, mikä on paljon korkeampaa kuin säästötileillä nykyinen korko.

Ne päivät ovat menneet, kun henkivakuutuksen avaaminen edellytti menemistä pankkikonttoreihin tai varakkaiden varallisuudenhoitajaneuvojaan. Nyt laskemme monet erikoistuneet online -välittäjät. Online -tilaus, 100% online -hallinta. Avain: pienemmät kustannukset, pääsy tehokkaampiin sijoitusvälineisiin ja täydellisemmät palvelut kuin perinteiset pankit. Katsotaanpa tätä yksityiskohtaisemmin.

Alennetut maksut

Henkivakuutuksen pitämisestä aiheutuvat kustannukset vaihtelevat yksinkertaisista kaksinkertaisiin sopimuksista riippuen. Online -välittäjät tarjoavat henkivakuutuksia kilpailukykyisimmillä maksuilla, paljon edellä perinteisten pankkien jakamia henkivakuutuksia. Kolme pääasiallista kustannustamme ovat:

  • maksut,
  • hallinnointikulut,
  • ja välimiesmenot.

Mitä tulee online -välittäjiin, on olemassa sopimuksia, joissa ei ole maksuja eikä välimiesmenoja! Argumentti osuu maaliin silloin, kun jotkut pankit veloittavat lähes 3% maksuista (tai jopa enemmän, vaikka nämä maksut ovat yleensä neuvoteltavissa).

Hallinnointipalkkiot vaihtelevat 0,50 prosentista parhaiden online -henkivakuutusten osalta lähes 1 prosenttiin vähemmän kilpailukykyisistä pankkikonttoreista. Se ei kuulosta kovin paljolta, mutta 0,50%: n palkkioero vuodessa edustaa lähes 5% kaikista veloista 10 vuoden jälkeen.

Jotkut pankit perivät välimiesmenettelymaksuja aina, kun säästäjä siirtää rahaa yhdestä välineestä toiseen. Tässäkin tapauksessa säästäjät suosivat todennäköisemmin sopimuksia ilman arbitraasimaksuja, kuten online -välittäjien tarjoamia maksuja, kun he aikovat hajauttaa sijoituksiaan ja säätää määräajoin määräajoin.

Jos nämä sopimukset tarjoavat niin mielenkiintoisia palveluja, se johtuu palvelujen digitalisoinnista. Välittäjät tarjoavat 100% online-asiakaskokemuksen, olipa kyse sitten tilauksesta tai sopimuksen päivittäisestä hallinnasta.

Perinteisten pankkien markkinoimissa henkivakuutuksissa havaittuihin korkeisiin kustannuksiin ei liity maksupalveluja. Päinvastoin, online -välittäjät tarjoavat kaikkein rikkaimpia sopimuksia investointitukeen ja hallintavaihtoehtoihin.

Palvelujen digitalisointiin liittyy laajempi sijoitusvälineiden valikoima

Nykyään markkinoitavat henkivakuutukset ovat lähes kaikki monivakuutukset. Tilaaja voi kohdistaa pääomansa eurorahastoon ja / tai sijoittaa sen muihin kannattavampiin tukiin, kuten osakesijoitusrahastoihin ja jopa kiinteistötukiin. Nämä ovat "yksikkökohtaisia ​​medioita". Säästäjät, jotka sijoittavat pitkällä aikavälillä, suosivat yhä useammin sijoitussidonnaisia ​​rahastoja sijoittaakseen pääomansa. Jotkut vakuutusyhtiöt vaativat myös säästäjiä kohdistamaan osan maksuista sijoitussidonnaiseen tukeen.

Verkkovälittäjien markkinoimien henkivakuutusten joukossa on sopimuksia, joissa on valtava joukko sijoitussidonnaisia ​​medioita. Näin ollen ei ole harvinaista nähdä henkivakuutuksia verkossa, jotka tarjoavat pääsyn useita satoja tukia ! Palvelujen digitalisointiin liittyy laajempi sijoitusvälineiden valikoima. Mikä parasta, näillä sopimuksilla on avoin arkkitehtuuri, toisin sanoen sopimus antaa pääsyn varoja, joita hallinnoivat kolmannen osapuolen rahastoyhtiöt, jotka ovat riippumattomia sopimusta markkinoivasta yrityksestä. Siksi online -henkivakuutus tarjoaa paljon mielenkiintoisemman median valinnan ja laadun kuin perinteisten pankkien henkivakuutus. Jälkimmäisessä säästäjä on rajoitettu muutamaan kymmeneen "sisäiseen" tukeen, jotka eivät ole houkuttelevia kustannusten ja suorituskyvyn kannalta.

Tästä lukuisista online -sopimuksista saatavista palveluista seuraa, että säästäjät eksyvät eivätkä tiedä miten sijoittaa säästöjään. Unohda koko juttu ! He voivat luottaa johtamispalveluihin piloViimeksi mainitut ovat myös siirtymässä digitaaliseen aikakauteen.

Hallinto siloteee

Johtamisen periaate silohallinto (tai delegoitu hallinta) on suhteellisen vanha. Perinteiset pankit ovat aina tarjonneet tätä palvelua. Osana hallintoa pilo(puhumme myös valtuutetusta hallinnoinnista), säästäjä antaa johtajalle mandaatin hoitaa hallussaan olevia varoja, yleensä henkivakuutuksesta tai eläkesäästösuunnitelmasta, harvemmin osakesäästöstä tai arvopaperitilistä.

Online-välittäjät tarjoavat hallintaa piloperinteisten pankkien kaltaisia, mutta alhaisemmilla käyttökustannuksilla. Digitaalinen vallankumous löytyy fintech-puolelta. Uudet yritykset pölyttävät johdolta pilotee. Näitä ovat Yomoni, Nalo, Wesave jne. Nämä uudet toimijat yhdistävät kilpailukykyiset hinnat ja täyden valikoiman palveluita ja innovoivat myös allokaatiostrategiaa.

FinTechit erottuvat myös jakamisen yksilöllisyyden suhteen. Vaikka perinteiset pelaajat tarjoavat yleensä vain 3 tai 4 profiilia (yleensä löydämme ne nimillä "turvallinen, tasapainoinen ja dynaaminen"), fintechit tarjoavat jopa sata kohdistusprofiilia! Mikä vielä säätää säästäjän määrää. Nämä fintechit määrittelevät säästäjälle mukautetun varausprofiilin digitaalisiin päätöksenteon työkaluihin, joita kutsutaan robo-neuvonantajiksi. Nämä uudet työkalut tulevat meille Yhdysvalloista.

Tämän fintechin toinen häiritsevä kohta koskee pääoman jakamiseen valittuja sijoitusvälineitä. Fintechit perustuvat jälleen keksintöön, joka tulee meille Atlantin toiselta puolelta: indeksirahastot.

Sijoitusrahastot: sijoittajat kääntyvät yhä enemmän indeksinhallintaan

Indeksirahastojen nousu on yksi viime vuosien suurista suuntauksista. Indeksirahastojen periaate on yksinkertainen: rahasto yksinkertaisesti toistaa osakemarkkinaindeksin kehityksen. Sijoittajat voivat siten merkitä rahastoja, jotka toistavat CAC 40: n tai S&P 500: n (Yhdysvaltojen vertailuindeksi) suorituskykyä. Optimoidakseen salkunsa hajauttamisen sijoittajat valitsevat "maailman" allokoinnit. Siten indeksirahastot, jotka seuraavat MSCI World Indexin kehitystä, ovat erittäin suosittuja.

Pörssissä noteerataan jatkuvasti indeksirahastoja: ETF-rahastoja (Exchange-Traded Funds). ETF: ien suosio on kasvanut merkittävästi niiden erittäin alhaisten hallinnointipalkkioiden ja erinomaisen suorituskyvyn ansiosta. Ajatus indeksin toistamisesta passiivisesti juontaa juurensa 70-luvun puolivälistä. Tuolloin Vanguard-konsernin perustaja ja indeksirahastojen isä pidetty John C. Bogle käynnisti 500-korisen rahaston. Toiminnot. Maissi vasta äskettäin rahoituspalvelujen äärimmäisen digitalisoitumisen myötä ETF: ien suosio on noussut.

Indeksinhallinta vastustaa aktiivista hallintaa. Aktiivisesti hoidetut rahastot (perinteiset rahastot) pyrkivät voittamaan markkinat. Käytännössä he kamppailevat tämän tavoitteen saavuttamiseksi. Tämä johtuu merkittävistä hallinnointikustannuksista, noin 2% vuodessa, mikä johtuu rahoitusanalyytikoiden ryhmien palkitsemisesta, jotka ovat vastuussa pääoman sijoittamisesta asiakkaiden puolesta. Sitä vastoin indeksirahastojen hallinnointipalkkiot ovat alle 0,50%.

Ranskalaiset rahastoyhtiöt, kuten Amundi ja Lyxor, ovat asettuneet indeksien hallintaan ja tarjoavat kymmeniä ETF-rahastoja. Jotkut näistä rahastoista ovat oikeutettuja osakesäästöohjelmaan (PEA). Ne löytyvät myös parhaiden online-henkivakuutusten sijoitussidonnaisten tukien luettelosta. Fintechs tarjoaa hallintaa siloNämä yritykset perustavat varojen allokointistrategiansa ETF:ien ympärille. Siten he onnistuvat alentamaan rajusti hallinnointipalkkioita, mikä hyödyttää suoraan suorituskykyä säästäjille toimitetuilla palkkioilla vähennettynä.

ETF: ien nousu on mahdollista suurten pörssien tietokoneistamisen avulla. Nykyään indeksinhallinta edustaa merkittävää osaa hallinnoitavista varoista.

Tilin kokoajat

Rahoituspalvelujen digitalisointi mahdollistaa nyt näiden sijoitusten yleiskatsauksen keskittämisen. Laitosten välisiä tiedonsiirtoprotokollia on kehitetty viime vuosina. Tämä tekniikka mahdollistaa uusien palveluiden syntymisen. Yksi ilmeinen palvelu on tilien kerääjä. Voimme erityisesti mainita käynnistys Finaryn, joka tarjoaa online -käyttöliittymän tilien keskittämiseen ja täydellisen näkemyksen omaisuudestaan.

Tähän yleiskatsaukseen liittyy toimintoja, jotka mahdollistavat paremman arvion sen perinnön tilasta. Erityisesti tulosindikaattoreiden, selvityksen hallinnointipalkkioista, konsolidoidun näkemyksen kaikkien varojen kohdentamisesta jne. Tekniseltä kannalta näillä aggregaattoreilla on vain luku -oikeudet kolmansien osapuolien tileille, tiedonsiirtoprotokolla on kehitetty painottaen tietoturvaa (DSP2-direktiivi). Tämän tekniikan sovellukset ovat vielä alkutekijöissään, mutta tasoitavat tietä säästöjen parempaan hallintaan.

★ ★ ★ ★ ★